行业需求有望延续高增长风电概念股票哪些值得关注？

2021-08-03 11:07:49 综投网

风电进入平价上网阶段后，政策支持方式由补贴推动转向目标引导，行业发展对政策依赖度下降且降本增效提速，风电的波动将被熨平。同时，在“2030碳达峰、2060碳中和”战略目标的引导和支持下，行业成长性正迎来进一步强化。

随着风电平价项目经济性和投资吸引力增强，行业需求有望延续高增长。2021H1陆上风电招标规模超预期，全年招标量有望达50GW，预示未来1-2年需求高景气，“十四五”年均装机有望超40GW。海上风电平价竞争力持续提升，预计“十四五”年均装机有望达10GW。我们上修“十四五”期间国内风电年均装机预期至50GW以上，对应CAGR近15%。

风险因素：风电装机增长不及预期;成本下降不及预期;政策落地低于预期等。

投资策略：风电加速降本增效刺激需求放量，产业链有望实现稳健增长。

整机环节：风电行业大兆瓦技术升级加快，价格成本双降有望支撑毛利率保持稳定，具备风机大型化+供应链优势的优质整机厂有望成长为新龙头，推荐明阳智能，关注运达股份、电气风电、金风科技;

零部件环节：大型化趋势提高行业竞争壁垒，具备技术、成本、客户等优势的龙头厂商，有望受益于全球份额替代和技术升级，优化长期竞争力和增长空间，推荐日月股份(铸件)、东方电缆(海缆)、天顺风能(塔筒)、新强联(轴承)、广大特材(铸件+齿轮钢)、金雷股份(主轴)。