地方政府布局5G路线图渐清晰 5G概念股表现活跃

2017-10-26 14:44:51 当代财经网

今年以来，5G建设持续受到高层关注和政策支持。2017年3月，国务院总理李克强在做政府工作报告时提到，要加快第五代移动通信等技术研发和转化，做大做强产业集群;7月工信部公布了用于我国5G技术研发试验的频段;8月国务院印发《关于进一步扩大和升级信息消费持续释放内需潜力的指导意见》，提出拓展光纤和4G网络覆盖的深度和广度，力争2020年启动5G商用。

近日，中国信通院发布《5G经济社会影响白皮书》，到2030年，5G将带动我国直接经济产出6.3万亿元，经济增加值2.9万亿元。同时在间接贡献方面，5G将带动总产出10.6万亿元、经济增加值3.6万亿元。

国泰君安(20.78 -0.57%,诊股)认为，目前，全球正加速5G建设，我国具备领跑5G的三大要素(资金、技术、产业政策)，有着显著的先发优势，加速发展5G成为必然。相较于4G架构，5G新架构将使得光纤光缆(3倍-4倍)、光器件、基站(2倍)的需求呈爆发式增长，相关厂商业绩弹性较大。从历史经验可以发现，最佳布局时点也会出现在第四季度至明年之间，而三季报业绩超预期的龙头标的有望迎跨年度行情，值得关注。

海通证券(14.75 -0.07%,诊股)表示，5G网络建设、光通信先行，关注天线/射频等无线配套子领域;终端侧射频滤波器件市场潜力大，国内进口替代任重道远：(1)系统主设备商，继续首推中兴通讯(治理机制改善、战略聚焦、业绩创新高)及烽火通信(32.39 +2.24%,诊股)(业绩向上具有高弹性、估值处于历史相对低位);(2)光通信，受益于早期承载网投资，继续推荐光模块及光纤光缆细分子行业龙头企业(中天科技(13.60 +0.07%,诊股)、亨通光电(35.55 -0.70%,诊股)、中际旭创(48.60 +1.12%,诊股)、光迅科技);(3)天线及配套领域，关注通宇通讯(37.70 +2.17%,诊股)(国内基站天线市场份额前列，收购光为进军光模块市场)。